خطی و کندل استیک

چارت الگوی سه کلاغ سیاه

کندل شناسی در بورس چیست و آشنایی با انواع آن؟

کارشناسان حوزه بورس برای تحلیل بازار معمولا از دو روش تحلیل تکنیکال و تحلیل بنیادی استفاده می‌کنند؛ و تحلیلگران تکنیکال این کار را با رسم سه نمودار کندل استیک، میله‌ای و خطی انجام می‌دهند. کندل شناسی علم رسم کردن، خواندن و پیش‌بینی بازار از طریق کندل‌ها است و به عبارتی یک معامله‌گر بورسی از طریق کندل شناسی در کنار بهره مندی از سایر استراتژی هایی نظیر استراتژی پرایس اکشن، تحلیل خط روند، امواج الیوت، میتواند معاملات خود را در روز مدیریت کند.

کندل استیک چیست؟

کندل و کندل استیک چیست؟ کندل در لغت به معنای شمع و کندل استیک (Candlestick) به معنای شمعدان است؛ و نمودار شمعی به مجموعه‌ای از کندل‌ها گفته می‌شود که پشت سر هم رسم می‌شوند و روند بازار را نمایش می‌دهند. نمودار کندل استیک زمانی کاربرد دارد که تغییرات قیمت سهم دارای روند باشند و در نتیجه، رسم نمودار الگویی شامل نقاط حمایت و مقاومت سهم را در اختیار تحلیل‌گر می‌گذارد که منجر به انتخاب قیمت مناسب برای خرید می‌شود.

علم کندل شناسی در بورس اگرچه زیرمجموعه روش تحلیل تکنیکال است، اما در حوزه روانشناسی بورس هم کاربرد دارد. از آنجایی که روند حرکت هر سهم در بازار ناشی از تصمیمات معامله‌گران است، بنابراین نمودار شمعی احساسات سرمایه‌گذاران و هیجاناتی که بازار تحت تاثیر آن قرار می‌گیرد را نمایش می‌دهد؛ و این موضوع را می‌توان از دیگر کاربردهای کندل استیک به حساب آورد.

اجزای نمودار کندل استیک

نمودار کندل استیک در حقیقت از دو بخش اصلی «بدنه» و «سایه» تشکیل شده است؛ و رسم آن بر پایه تعدادی مولفه و انتخاب یک بازه زمانی (از یک ثانیه تا یک ماه) انجام می‌شود. در تصویر روبرو نمونه‌ای از کندل را مشاهده می‌کنید که اجزای کندل به شرح زیر است:

• بالاترین قیمت: بالاترین قیمتی که سهم در بازه زمانی انتخابی تجربه کرده است.
• قیمت باز شدن: اولین قیمتی که سهم در بازه زمانی انتخابی، مورد معامله قرار گرفته است.
• قیمت بسته شدن: آخرین قیمتی که سهم در بازه زمانی انتخابی، مورد معامله قرار گرفته است.
• پایین‌ترین قیمت: کمترین قیمتی که سهم در بازه زمانی انتخابی تجربه کرده است.
• سایه‌های بالا و پایین: سایه‌ها در هر کندل نشان‌دهنده میزان خرید و فروش در آن بازه زمانی هستند. اگرچه کندل‌ها انواع گوناگونی دارند اما در حالت کلی، اگر سایه بالایی در کندل بلندتر باشد، از بیشتر بودن قدرت خریداران در ابتدا و قدرت یافتن فروشندگان در انتهای بازه معاملاتی حکایت دارد که موجب کاهش قیمت پایانی نسبت به قیمت عرضه خواهدشد. اما بلندتر بودن سایه پایینی، بیانگر بیشتر بودن قدرت فروشندگان در ابتدا و قدرت یافتن خریداران در زمان پایان بازه معاملاتی و افزایش قیمت پایانی است.
• بدنه: یکی دیگر از اجزای نمودار کندل استیک که قدرت خرید و فروش سهم را نشان می‌دهد، بدنه است. نموداری که در آن رنگ بدنه سبز یا سفید باشد، قیمت بسته شدن از قیمت باز شدن بالاتر است، به عبارتی قیمت سهم رشد داشته است. اما اگر بدنه قرمز یا مشکی باشد، قیمت سهم کاهش یافته و قیمت بسته شدن از قیمت باز شدن کمتر است. همچنین بدنه بزرگتر بیانگر بالا بودن قدرت خرید و فروش در آن سهم است.

انواع شمع‌ها در کندل شناسی

شمع‌ها در نمودار کندل استیک، به اشکال مختلفی ظاهر می‌شوند و هر کدام مفهوم خاص خود را دارند. معامله‌گران برای شناسایی انواع شمع‌ها در کندل شناسی، از الگوهای کندل استیک استفاده می‌کنند. این الگوها به دو دسته ساده و پیچیده تقسیم می‌شوند که در هر دو گروه، می‌توان انواع شمع‌های بدون سایه، بدون بدنه، با سایه خیلی بلند یا خیلی کوتاه و… را مشاهده کرد.
همچنین گاهی در نمودار کندل استیک، چند الگو در امتداد هم شکل می‌گیرند که شامل انواع شمع‌ها هستند. مثلا اگر ما بازه زمانی یک ماه را انتخاب کنیم، ممکن است در ابتدا انواع شمع‌هایی ظاهر شوند که نشان از قدرت معامله‌گران دارند (الگوی شماره 1)، در هفته دوم الگو تغییر می‌کند و شکست سهم را نشان می‌دهد (الگوی شماره 2) و در هفته آخر ماه انواع شمع‌هایی ظاهر می‌شوند که نشان از بازگشت سهم دارند (الگوی شماره 3).
برای درک بهتر انواع شمع‌ها در کندل شناسی، در ادامه به بررسی چند الگو و چگونگی نمایش شمع‌ها در هر الگو می‌پردازیم.

الگوهای کندل استیک

انواع کندل شناسی با توجه به ویژگی‌های سهم و شرایط بازار در بازه معاملاتی انتخاب شده، طبق الگوی خاصی نمایش می‌یابند. هر کدام از الگوهای کندل استیک دارای نام و ویژگی مخصوص به خود هستند، مثلا ممکن است الگویی بدون سایه یا حتی بدون بدنه باشد! بنابراین در ادامه به معرفی چند الگو که در بحث کندل شناسی بیشترین کاربرد را دارند، می‌پردازیم.

1/ کندل مارابوزو (Marubozu)

کندل مارابوزو از نظر شکل ظاهری تنها از قسمت بدنه تشکیل شده است و می‌تواند سبز یا سفید و قرمز یا مشکی باشد. الگوی مارابوزو اغلب در انتهای یک روند صعودی یا نزولی تشکیل می‌شود.

مارابوزو سبز یا سفید: این مارابوزو اگر در انتهای روند صعودی ظاهر شود، نشان از ادامه رشد قیمت دارد؛ و اگر در انتهای روند نزولی تشکیل شود بیانگر حرکت معکوس قیمت سهم در ادامه بازار است.

مارابوزو قرمز یا مشکی: ظاهر شدن این مارابوزو در انتهای روند صعودی نشان از سقوط قیمت دارد؛ و اگر در انتهای روند نزولی ظاهر شود، بیان‌کننده این است که روند جاری ادامه خواهد داشت.

2/ کندل بلند (Long Candle)

الگوی کندل بلند تا حد زیادی شبیه مارابوزو است، با این تفاوت که سایه‌های بالایی و پایینی کوتاهی هم دارد.

زمانی که این کندل با رنگ قرمز یا مشکی ظاهر شود، ادامه مسیر به صورت نزولی، و زمانی که با رنگ سبز یا سفید نمایش یابد، ادامه مسیر به صورت صعودی را انتظار خواهیم داشت.

به خطی و کندل استیک خطی و کندل استیک خطی و کندل استیک عبارتی کندل بلند از وجود ثبات در بازار حکایت دارد و با ظهور آن به رنگ قرمز تا مدتی بیشتر افراد فروشنده و با ظهور به رنگ سبز برای مدتی بیشتر افراد خریدار خواهند بود.

3/ کندل‌های سه‌تایی (Three candles patterns)

کندل‌های سه‌تایی همانطور که از نامشان پیداست از قرارگیری متوالی سه شمعدان با بدنه و سایه‌های متوسط تشکیل می‌شوند؛ و شامل دو مدل: سه کلاغ سیاه (Three Black Crows) و سه سرباز سفید (Three White Soldiers) هستند. دقت کنید در این الگو توالی شمعدان‌ها مهم است و نباید بین آنها فاصله‌ای وجود داشته باشد. مثلا دو شمعدان با روند نزولی و سپس ظهور یک شمعدان صعودی، نمی‌تواند در الگوی سه‌تایی قرار بگیرد.

در الگوی سه کلاغ سیاه (Three Black Crows) سه شمعدان با رنگ مشکی یا قرمز با حرکت نزولی ظاهر می‌شوند که احتمالا در ادامه آن، معامله‌گران شاهد کاهش قیمت سهم خواهند بود؛ و به عبارتی تعداد فروشندگان همچنان بیشتر از خریداران است.

اما الگوی سه سرباز سفید (Three White Soldiers) برعکس حالت قبل است. یعنی ظهور سه شمعدان سفید یا سبز به شکل متوالی با حرکت صعودی؛ که بیانگر وجود خریداران قوی و افزایش قیمت سهم در ادامه خواهد بود.

4/ کندل دوجی (Doji)

کندل دوجی الگویی است که در زمان تضعیف یک روند ظاهر می‌شود. اگر الگوی دوجی در امتداد یک روند صعودی ظاهر شود، خبر از کم شدن قدرت خریداران دارد؛ و اگر در امتداد یک الگوی نزولی ظاهر شود گویای کاهش تعداد فروشندگان است.

از نظر ظاهری، دوجی کندلی بدون بدنه و دارای سایه‌هایی بلند است و شامل سه مدل: دوجی سنجاقک، دوجی پایه بلند و دوجی سنگ قبر می‌شود.

زمانی که در سهمی قیمت شروع و پایان برابر باشد، با افزایش تعداد خریداران، دوجی سنجاقک و با افزایش تعداد فروشندگان، دوجی سنگ قبر ظاهر می‌شود. اما گاهی تردید زیادی درباره سهم وجود دارد و علاوه بر برابر بودن قیمت شروع و پایان، قدرت فروشندگان و خریدان هم تقریبا برابر است! که در این حالت شاهد رسم دوجی پایه‌بلند خواهیم بود.

5/ کندل چکش (Hammer)

این الگو ظاهری شبیه نام خود دارد، یعنی بدنه‌ای کوتاه و مربعی با سایه پایینی بلند که طول سایه حداقل دو تا سه برابر بدنه است. کندل چکش سایه بالایی ندارد یا سایه بالایی آن بسیار کوتاه است.

معمولا زمانی که قرار است یک روند نزولی پایان یابد (مثلا پس از تشکیل الگوی سه کلاغ سیاه)، یک کندل چکش ظاهر می‌شود. اگر کندلی که پس از چکش رسم می‌شود، حرکت صعودی داشته باشد، الگوی ما معتبر و در غیر اینصورت نامعتبر است. البته این موضوع را از رنگ کندل چکش هم می‌توان حدس زد؛ معمولا چکش‌های سبز یا سفید اعتبار بیشتری دارند و احتمال صعودی شدن حرکت پس از تشکیل آنها بیشتر خواهد بود.

6/ کندل ابر سیاه (Dark Cloud)

کندل ابر سیاه برعکس الگوی چکش است و در امتداد یک روند صعودی (مثلا پس از تشکیل الگوی سه سرباز سفید) ظاهر می‌شود و برعکس شدن روند جاری را خبر می‌دهد.

از نظر ظاهری رنگ بدنه مشکی یا قرمز، با سایه‌هایی کوتاه یا حتی بدون سایه است.

قیمت باز شدن سهم در این کندل گاهی برابر با قیمت بسته شدن در کندل قبلی و اغلب بیشتر از آن است. معامله‌گران ظاهر شدن الگوی کندل ابر سیاه را هشداری برای خروج از سهم قلمداد می‌کنند.

7/ کندل هارامی (Harami)

هارامی کلمه‌ای ژاپنی است که اشاره به باردار بودن دارد. همانطور که در تصویر مشاهده می‌کنید الگوی کندل هارامی با تشکیل یک شمعدان بزرگ (مادر) و یک شمعدان کوچک (نوزاد) در میانه آن، توصیف درستی از نام خود را ارائه می‌دهد. کندل هارامی شامل دو حالت صعودی (Harami Bullish) و نزولی (Harami Bearish) است؛ و معامله‌گران آن را به عنوان یک الگوی ضعیفِ بازگشتی در روند بازار می‌شناسند.

به عبارتی الگوی کندل هارامی می‌گوید که قیمت از روند قبلی خود (خواه نزولی باشد یا صعودی) جدا خواهد شد؛ اما اینکه روند معکوس می‌شود یا سهم بدون روند به مسیر خود ادامه می‌دهد، مشخص نیست! و این مشخص نبودن می‌تواند آشفتگی بازار را در پی داشته باشد؛ چرا که برخی افراد توقف روند را به فال نیک گرفته و وارد معامله برای خرید یا فروش سهم می‌شوند و برخی دیگر منتظر روند پیدا کردن سهم در بازار می‌مانند.

سخن آخر

وجود الگوهای مختلف در بحث کندل شناسی، احتمالا موجب سردرگمی کاربران و پیچیده به نظر رسیدن این مبحث خواهد شد! اما دقت کنید که کندل در حالت کلی از اجزای ثابتی تشکیل می‌شود و تنها نحوه قرارگیری این اجزا در الگوهای مختلف متغیر است، بنابراین شما با بررسی نمودار چندین سهم و روند حرکتی آنها در بازار، به راحتی قادر به درک مبحث کندل استیک خواهید بود.

گفتنی است اگرچه کندل شناسی در بورس به تنهایی برای تحلیل بازار و مدیریت معاملات کاربرد ندارد، اما در کنار نمودارهای میله‌ای و خطی می‌تواند نتایج خوبی را در اختیارتان بگذارد و نقطه قوت آن که مشخص کردن بهترین زمان برای خرید سهم است، را می‌توان دلیل محبوبیت این روش بین تحلیل‌گران حوزه تکنیکال دانست.

آشنایی با انواع نمودار در تحلیل تکنیکال

نمودارها نمایش گرافیکی اطلاعات مربوط به قیمت اوراق بهادار در طول زمان هستند. نمودارها داده‌های تاریخی را بر اساس ترکیبی از قیمت، حجم و فواصل زمانی ترسیم می‌کنند. استفاده از نمودارها به قدری رایج است که تحلیلگر فنی اغلب به عنوان چارتیست شناخته می‌شود. در ابتدا، نمودارها به صورت دستی ترسیم می‌شدند اما امروزه اکثر آنها توسط رایانه رسم می‌شوند. با ما همراه باشید تا شما را با انواع نمودار در تحلیل تکنیکال آشنا کنیم.

انواع نمودار در تحلیل تکنیکال

فهرست عناوین مقاله

انواع نمودارهای اصلی مورد استفاده توسط تحلیلگران فنی عبارتند از نمودار خطی، نمودار میله‌ای، نمودار شمعی، نمودار رنکو، نمودار نقطه و شکل. نمودارها می‌توانند در مقیاس حسابی یا لگاریتمی ‌ارائه شوند. انواع نمودارها و مقیاس مورد استفاده بستگی به این دارد که تحلیلگر فنی چه اطلاعاتی را مهم‌تر می‌داند و کدام نمودار و کدام مقیاس به‌طور ایده‌آل آن اطلاعات را نشان می‌دهد.

انواع نمودار در تحلیل تکنیکال: نمودارهای خطی

نمودارهای خطی ابتدایی‌ترین شکل نمودارها هستند، آنها از یک خط از چپ به راست تشکیل شده‌اند که قیمت‌های پایانی را به هم پیوند می‌دهد. به‌طور کلی، فقط قیمت پایانی در این نمودار لحاظ شده است که با یک خطی و کندل استیک نقطه ارائه می‌شود. نمودار خظی در ارائه‌ها و گزارش‌ها برای ارائه یک نمای کلی از جهت تاریخی و فعلی بازار استفاده می‌شود.

نمودار خطی یک راه ساده برای دریافت یک دید کلی از جهت حرکت قیمت در بازار است که توسط برخی از معامله‌گران ترجیح داده می‌شود. در حالی که این نوع نمودار بینش زیادی در مورد تغییرات قیمت در روز ارائه نمی‌دهد، بسیاری از معامله‌گران، قیمت بسته شدن را مهم‌تر از قیمت باز، بالا یا پایین در یک دوره معین می‌دانند. به همین دلیل این نوع نمودار را ترجیح می‌دهند.

نمودار میله‌ای

یکی از انواع نمودار در تحلیل تکنیکال نمودار میله‌ای است. نمودارهای میله‌ای تحت عنوان نمودارهای باز-بالا-پایین-بسته (OHLC) نیز شناخته می‌شوند. آنها از یک سری خطوط عمودی تشکیل شده‌اند که محدوده قیمت در آن بازه زمانی را مشخص می‌کند.

نمودارهای میله‌ای معامله‌گران را خطی و کندل استیک قادر می‌سازد تا الگوها را راحت‌تر کشف کنند. زیرا تمام قیمت‌ها، باز، بالا، پایین و بسته را در نظر می‌گیرد. قیمت باز شدن به صورت یک خط تیره افقی در سمت چپ خط عمودی و قیمت بسته شدن در سمت راست قرار دارد. اگر قیمت باز شدن کمتر از قیمت پایانی باشد، خط اغلب به رنگ سیاه (یا سبز) ترسیم می‌شود تا افزایش قیمت در طول دوره را نشان دهد. در حالت برعکس نمودار به رنگ قرمز نشان داده خواهد شد.

نمودار کندل استیک یا شمعی

نوع دیگری از نمودار مورد استفاده در تحلیل تکنیکال نمودار کندل استیک یا شمعی است. دلیل نامگذاری آن این است که جزء اصلی نمودار که قیمت را نشان می‌دهد شبیه یک شمعدان است که بدنه‌ای ضخیم دارد و معمولاً خطی در بالا و پایین آن با نام سایه بالا و سایه پایین ترسیم می‌شود.

بالاترین قسمت سایه بالا نشان‌دهنده قیمت بالا است. در حالی که پایین‌ترین قسمت سایه پایین، قیمت پایین را نشان می‌دهد. الگوها توسط بدنه شمعدان یا کندل و سایه آن شکل می‌گیرند. الگوهای شمعدانی در دوره‌های زمانی کوتاه بسیار مفید هستند و بیشتر در بالای روند صعودی یا پایین روند نزولی اهمیت می‌یابند ون شکل خاصی از آنها ممکن است نشان‌دهنده تغییر روند حرکت قیمت باشد. قسمت گسترده‌تر شمعدان بین قیمت باز و بسته شدن مشخص خواهد شد. زمانی که اوراق بهادار با قیمت پایین‌تری بسته می‌شود، معمولاً کندل به رنگ سیاه/قرمز و برعکس سفید/سبز است.

آموزش تحلیل تکنیکال به ساده‌ترین روش ممکن

از سری مقالات مشابه این مطلب

قسمت‌های نازک‌تر شمعدان معمولاً به عنوان فتیله‌های بالایی/پایینی یا سایه‌ها شناخته می‌شوند. این‌ها بالاترین و/یا پایین‌ترین قیمت‌ها در آن بازه زمانی را، در مقایسه با قیمت بسته و باز شدن، به ما نشان می‌دهند. رابطه بین بدنه شمعدان‌ها برای الگوهای شمعدانی مهم است. نمودارهای شمعدانی تشخیص شکاف بین بدنه‌ها را آسان می‌کند.

یک اشکال جزئی نمودار کندل استیک به عنوان یکی از انواع نمودار در تحلیل تکنیکال این است که کندل‌ها فضای بیشتری را نسبت به میله‌های OHLC اشغال می‌کنند. در بیشتر پلتفرم‌های نمودارگیری، بیشترین چیزی که می‌توانید با نمودار شمعی نشان دهید، کمتر از چیزی است که با نمودار میله‌ای می‌توانید نمایش دهید.

انواع نمودار در تحلیل تکنیکال: نمودار رنکو

برخلاف نمودارهای دیگر، نمودار رنکو یک تکنیک نموداری بدون نویز است که صرفاً بر روی حرکات قیمت تمرکز می‌کند و زمان و استفاده از حجم را کاملاً نادیده می‌گیرد.

این نمودار از آجرهای سفید/سبز و سیاه/قرمز تشکیل شده است. اینها بسته به افزایش یا عدم افزایش قیمت در مقایسه با آجر قبلی قرار می‌گیرند. از آجرهای سفید/سبز در هنگام افزایش قیمت اوراق بهادار و از آجرهای سیاه/قرمز هنگام کاهش استفاده می‌شود.

ذکر این واقعیت حائز اهمیت است که یک آجر جدید فقط تحت تاثیر نوساناتی قرار می‌گیرد که سود یا ضرر عمده‌ای برای معامله‌گران به همراه دارد. بسته به شرایط بازار می‌توان نمای این نمودار را در حالت چند دقیقه یا روزانه قرار داد. از یک جهت این نمودار می‌تواند برای معامله‌گرانی که به دنبال روشی ساده برای شناسایی حمایت‌ها و مقاومت‌ها، روند کلی و فیلتر نویز هستند مفید باشد. اما از آنجا که تعیین احساسات بازار را دشوار می‌کند استفاده از سایر ابزارهای تحلیل را بی‌فایده خواهد کرد.

هایکین اشی

هایکین اشی (Heikin Ashi) نوعی نمودار معاملاتی است که در ژاپن ایجاد شده است. نمودارهای ‌هایکین اشی شبیه نمودارهای کندلی هستند که رنگ کندل نشان‌دهنده جهت حرکت قیمت است. نمودارهای‌ هایکین اشی می‌توانند روند صعودی و نزولی را با وضوح بیشتری نشان دهند. یک روند صعودی قوی زمانی است که شمع‌های سبز پیوسته HA بدون سایه پایین باشند. یک روند نزولی قوی نیز زمانی است که شمع‌های قرمز HA بدون سایه بالایی باشند.

تفاوت اصلی نمودارهای کندل استیک و‌ هایکین اشی به عنوان دو مورد از انواع نمودار در تحلیل تکنیکال این است که نمودارهای HA طبق میانگین قیمت حرکت می‌کنند و ظاهر بهتری ایجاد می‌نمایند. از آنجایی که میله‌های قیمت HA میانگین هستند، قیمت‌های باز و بسته شدن دقیق را برای یک دوره زمانی خاص نشان نمی‌دهند. نمودار HA می‌تواند به طور مستقل به خصوص توسط معامله‌گران نوسان‌گیر استفاده شود. در واقع معامله‌گران روزانه تمایل دارند از نمودارهای HA بیشتر به عنوان یک شاخص استفاده کنند.

انواع نمودار در تحلیل تکنیکال: نمودارهای نقطه و شکل

این نمودار چندان شناخته شده نیست و توسط سرمایه‌گذاران معمولی استفاده نمی‌شود، اما سابقه طولانی استفاده از آنها به اولین معامله‌گران فنی باز می‌گردد. این نمودارهای ساده تنها بر روی حرکات قابل توجه قیمت تمرکز می‌کنند، در حالی که “نویز” را نیز فیلتر می‌نمایند.

نمودارهای نقطه و شکل از ستون‌هایی شامل X و O تشکیل شده‌اند که حرکت فیلترشده قیمت را نشان می‌دهد. ستون X نشان‌دهنده افزایش قیمت و ستون O نشان‌دهنده کاهش قیمت است. هر جعبه قیمت نشان‌دهنده مقدار خاصی است که قیمت باید به آن برسد تا X یا O را تضمین کند. زمان عاملی در نمودار P&F نیست. عدم تحرک در قیمت به معنای عدم تغییر در نمودار P&F است.

راه‌های متنوعی برای علامت‌گذاری نمودارهای P&F وجود دارد که فقط از قیمت بسته شدن یا بالا و پایین استفاده می‌کنند. اندازه جعبه را می‌توان به صورت یک مقدار ثابت یا یک درصد تنظیم کرد. ساخت نمودارهای نقطه و شکل ترسیم خطوط روند و سطوح حمایت و مقاومت را ساده می‌کند. به‌همین دلیل است که نمودارهای نقطه و شکل برای تشخیص روندها و تعیین سطوح حمایت و مقاومت ایده‌آل هستند.

جمع‌بندی بر انواع نمودار در تحلیل تکنیکال

ما در این مطلب انواع نمودار در تحلیل تکنیکال را مورد بررسی قرار دادیم. به طور خلاصه، هر نمودار کاربرد خاص خود را دارد. با این حال، استفاده از آنها بستگی به نوع معامله شما و استراتژی‌هایی دارد که ترجیح می‌دهید در عمل استفاده کنید. بنابراین، داشتن دانش کلی از گزینه‌هایی که هنگام تجزیه و تحلیل رفتار معاملاتی دارید یک مزیت است.

نمودارهای تحلیل تکنیکال و معرفی کامل این نمودارها

یکی از سبک های تحلیلی جذاب و فوق العاده پر طرفدار و پر کاربرد بازارهای مالی تحلیل تکنیکال یا نمودار خوانی است، که بسیاری از تحلیلگران و معامله گران بازارهای مالی از آن استفاده می کنند. برای انجام تحلیل تکنیکال نمودارهای مختلفی وجود دارد که در این مقاله به انواع این نمودارها و بررسی جزئیات درباره آن ها می پردازیم.

• 1. تحلیل تکنیکال
• 2. نمودارهای تحلیل تکنیکال
  • 2.1. نمودارهای OHLC
    • 2.1.1. قیمت باز (OPEN)
    • 2.1.2. قیمت بسته (CLOSE)
    • 2.1.3. قیمت بالا (HIGH)
    • 2.1.4. قیمت پایین (LOW)

    تحلیل تکنیکال

    

    اما تحلیل تکنیکال چیست؟ تحلیل تکنیکال یا تحلیل تکنیکی (Technical Analysis) روشی برای پیش بینی قیمت در بازارها، بر اساس مطالعه و بررسی تاریخچه قیمت و حجم معاملات در آن بازار است. تحلیل تکنیکال یا تحلیل نموداری، شاخه ای از تحلیل بازارهای مالی است که با اطلاعاتی که قیمت در گذشته در قالب یک نمودار در اختیار تحلیلگر قرار می دهد، به پیش بینی قیمت در آینده به شخص کمک می کند.

    در تحلیل تکنیکال برخلاف تحلیل فاندامنتال، ما به دنبال تجزیه و تحلیل اخبار و صورت های مالی و … نیستیم بلکه به دنبال پیش بینی آینده با استفاده از الگوها و تاریخچه قیمت هستیم. در تحلیل بنیادین یا فاندامنتال اساس پیش بینی بر مبنای وقایع و رخدادهای واقعی پایه گذاری شده‌است، و معامله گر با تحلیل اتفاقات و اخبار دنیای واقعی و بر اساس دانش و استراتژی خود، به پیش بینی بازار می پردازد.

    تحلیل تکنیکال و فاندامنتال در بازار ارزهای دیجیتال، بازار بورس اوراق بهادار، بازار ارز و فارکس و بازارهای بورس کالا (Mercantile Exchange) مورد استفاده قرار می گیرد. از جمله ابزار های تحلیل تکنیکال می توان به انواع اندیکاتورها، انواع ابزارهای نموداری مانند فیبوناچی، خطوط و… اشاره کرد.

    نمودارهای تحلیل تکنیکال

    سه نوع اصلی نمودار وجود دارد که افراد سرمایه گذار و معامله گر، بسته به اطلاعاتی که در پی آن هستند و یا بسته به سطوح مهارت فردی شان مورد استفاده قرار می دهند. این نمودار ها شامل نمودار خطی، نمودار میله ای و نمودار شمعی (کندل استیک) می­ باشد. در بخش ­های زیر، ما می­ خواهیم با هر سه این نمودار ها آشنا شویم. البته قبل از آشنایی با انواع نمودار لازم است با نمودار های OHLC نیز آشنا شویم.

    نمودارهای OHLC

    نمودارهای (OHLC) نمودار هایی هستند که چهار قیمت در آن ها نمایش داده می شود، قیمت باز (OPEN)، قیمت بسته (CLOSE)، قیمت بالا (HIGH) و قیمت پایین (LOW).

    قیمت باز (OPEN)

    اولین قیمتی که در یک بازه معاملاتی معامله صورت می گیرد.

    قیمت بسته (CLOSE)

    آخرین قیمتی است که در یک بازه معاملاتی در آن قیمت معامله ای صورت گرفته است.

    قیمت بالا (HIGH)

    بیش ترین قیمتی است که در یک بازه معاملاتی در آن قیمت معامله ای صورت گرفته است.

    قیمت پایین (LOW)

    کم ترین قیمتی است که در یک بازه معاملاتی در آن قیمت معامله ای صورت گرفته است.

    نمودار خطی از انواع نمودارهای تحلیل تکنیکال

    

    ساده ترین نوع این چهار نمودار، نمودار خطی است، زیرا فقط قیمت ­های بسته شدن یک بازه معاملاتی را نشان می دهد. مثلا قیمت بسته شدن (close price) در یک روز یک نقطه از نمودار خطی را برای ما می سازد و این خط، با اتصال قیمت های بسته شدن ایجاد می ­شود.

    نمودارهای خطی اطلاعات دیگری از دامنه نوسان معامله در یک بازه زمانی، مثل قیمت های بالا، پایین و باز فراهم نمی ­کنند. به خاطر این که قیمت بسته شدن مهم ترین قیمت در تغییرات سهام در نظر گرفته می شود در نمودار خطی اغلب از این قیمت برای ترسیم آن استفاده می کنند.

    هر چند در نرم افزار های مختلف این موضوع می تواند قابل تنظیم باشد که با چه قیمتی نمودار ترسیم گردد، ولی در کل این موضوع مساله مهمی نیست و بهتر است از پیش فرض نرم افزار استفاده کنیم.

    نمودار میله ای

    

    نمودار میله ای روی نمودار خطی با افزودن اطلاعات اساسی تر مختلف به هر نقطه داده اضافه می­ شود. نمودار از یک سری خطوط عمودی ساخته می­ شود که هر نقطه داده را نمایش می­ دهد. این خط عمودی قیمت های بالا (high price) و پایین (low price) در بازه معاملاتی را همراه با قیمت بسته شدن (close price) و باز شدن (open price) نشان می ­دهد.

    

    قیمت باز و بسته روی خط عمودی با خط تیره افقی نشان داده می­ شود. قیمت باز روی نمودار میله ای با خط تیره ای نشان داده می ­شود که در سمت چپ میله عمودی قرار دارد. برعکس، قیمت بسته با خط تیره در سمت راست مشخص می ­شود.

    

    معمولا، اگر خط تیره چپ (باز) پایین تر از خط تیره راست (بسته) باشد، پس آن میله صعودی است، که نشان می­ دهد سهم در آن بازه معاملاتی رشد کرده است. میله ای که علامت نزولی باشد ارزش سهام آن طی آن دوره افت کرده است. وقتی این اتفاق بیفتد، خط تیره روی طرف راست (بسته) پایین تر از خط تیره سمت چپ (باز) می باشد.

    نمودار شمعی از انواع نمودارهای تحلیل تکنیکال

    

    از نظر بسیاری از معامله گران، نمودار شمعی در مقایسه با نمودار میله ای (با وجود اینکه هر دو نمودار OHLC هستند)، از نظر بصری جالب تر و تفسیر آن آسان تر است. هرکدام از شمع ها تصاویری مربوط به حرکات قیمت ارائه می دهند که رمزگشایی آن ها در نمودار آسان است.

    در نمودار شمعی تحلیل گر قادر است به آسانی رابطه بین قیمت آغازین و پایانی و همچنین بالاترین و پایین ترین قیمت را بررسی و مقایسه کند و ظاهر ملموس تری نسبت به نمودار میله ای دارد.

    نمودار شمعی نموداری مشابه نمودار میله ای است، اما شکل نمایش آن فرق دارد. مشابه با نمودار میله ای، نمودار شمعی نیز خط باریک عمدی دارد که بازه معامله در دوره را نشان می­ دهد. تفاوت آن ها در تشکیل مستطیل پهن روی خط عمودی است که تفاوت بین باز و بسته شدن قیمت را نشان می­ دهد.

    

    نمودار شمعی با رنگ جهت معامله را به خوبی نمایش می دهد. نرم افزار ها و تحلیل گران رنگ ها، برای نمایش یک شمع صعودی و یا نزولی از رنگ های متفاوتی استفاده می­ کنند؛ که البته با یک نگاه ساده شما می توانید این موضوع را تشخیص دهید که کدام شمع صعودی و کدام نزولی است.

    وقتی قیمت سهام رشد می کند و قیمت بسته شدن بالای قیمت باز قرار می گیرد، شمع ما معمولا سفید یا روشن خواهد بود. اگر سهام در آن شمع افت کند، این نمودار معمولا قرمز یا سیاه می شود.

    نرم افزار تحلیل تکنیکال

    برای انجام تحلیل تکنیکال، می توانید از نرم افزارهای تحلیل تکنیکال استفاده کنید، که کار تحلیل را بسیار ساده می کنند، و با استفاده از آن ها می توانید به سود بیشتری برسید.

    درک نمودارهای قیمت بیت کوین

    خواه از قبل بیت کوین داشته باشید یا به تازگی قصد خرید بیت کوین داشته باشید، دیر یا زود به دنبال این خواهید بود که ببینید ارزش بیت کوین شما با تبدیل به ارزهای مورد نظرتان چقدر است؟ تحلیل نمودار های قیمت بیت کوین و فهمیدن اصطلاحات معامله‌گری از دنیای مالی ممکن است برای مبتدیان کمی دشوار باشد، اما برای سرمایه‌گذاری صحیح و کسب سود در بازار ارزهای دیجیتال نیاز داریم با این نمودارها و شاخص‌ها آشنا شویم.

    این راهنما می‌تواند شروع مفیدی برای درک اصول اولیه باشد.

    قیمت فعلی بیت کوین چقدر است؟

    بهترین جایی که می‌توانید آخرین قیمت بیت کوین (با نماد BTC یا XBT) را در آن مشاهده کنید، صرافی‌ ارز دیجیتالی که بیت کوین‌های خود را از آن خریداری کرده‌اید.

    فهمیدن ارزش بیت کوین قدم اول است، مهمتر این است که تغییرات قیمت در آینده را درک کنیم.

    روش‌هایی برای پیش‌بینی روند قیمت

    پیش‌بینی تغییرات قیمت هر چیزی که در یک صرافی معامله می‌شود، یک بازی احتمالات پرخطر است و هیچ‌کس همیشه درست نمی‌گوید. بسیاری از معامله‌گران مقادیر زیادی پول را در چنین اقداماتی از دست داده‌اند.

    دو رویکرد اصلی برای پیش‌بینی قیمت، تحلیل فاندمنتال (fundamental analysis) و تحلیل تکنیکال (technical analysis) هستند. درحالیکه تحلیل فاندمنتال نیروهای بنیادی یک اقتصاد، یک شرکت یا اوراق بهادار را می‌سنجد، تحلیل تکنیکال تلاش می‌کند جهت‌گیری قیمت‌ها را بر اساس داده‌های قبلی بازار پیش‌بینی کند. این کار در درجه اول با درنظر گرفتن قیمت‌های تاریخی و حجم‌هایی که در نمودارهای قیمت یافت می‌شوند، صورت می‌گیرد.

    انواع نمودار های قیمت بیت کوین

    برای انجام تحلیل تکنیکال بر روی قیمت بیت کوین و تاریخچه حجمی، به نمودار های قیمت بیت کوین نیاز خواهید داشت که داده‌ها را به روش خواناتری نسبت به جدول‌های ساده‌ی ارقام نشان می‌دهند.

    نمودار خطی

    ابتدایی‌ترین نوع نمودار قیمت قیمت‌ها را بصورت خطی نشان می‌دهد:

    

    نمودار خطی می‌تواند یک دید سریع از وضعیت اخیر قیمت‌ها بدهد

    قیمت‌های پایانی از هر دوره زمانی خاص (یک ماه، یک هفته، یک روز، یک ساعت و …) برای ترسیم خط قیمت استفاده می‌‌شوند. چنین نموداری می‌تواند یک دید سریع از وضعیت اخیر قیمت‌ها بدهد، اما معامله‌گران برای نتیجه‌گیری به داده‌های بیشتری نیاز دارند.

    انتخاب معامله‌گران: نمودار کندل استیک

    متداول‌ترین نوع نمودار در میان معامله‌گران، نمودار قیمت شمعی یا کندل استیک (candlestick) است.

    

    نمودار قیمت کندل استیک (candlestick)

    نمودارهای کندل استیک داده‌های بیشتری از تنها قیمت‌های پایانی نشان می‌دهند. هر کندل (candle) یا شمع در این نمودارها شروع قیمت، پایین‌ترین قیمت و بالاترین قیمت را در یک بازه زمانی مشخص علاوه بر قیمت در زمان بسته شدن بازار را نشان می‌دهد.

    علاوه بر این، رنگ بدنه کندل یا شمع نشان می‌دهد که آیا قیمت در زمان بسته شدن بیشتر از قیمت زمان باز شدن است (معمولا یک میله سبز خطی و کندل استیک رنگ است که نوار بالا نامیده می‌شود) یا کمتر از زمان باز شدن است (که معمولا با بدنه قرمز نشان داده می‌شود و نوار پایین نامیده می‌شود).

    

    نمودارهای کندل استیک داده‌های بیشتری نسبت به نمودارهای خطی نشان می‌دهند.

    نمودار کندل استیک متعلق به خانواده نمودارهای قیمت OHLC است، اما نمودارهای دیگری در انواع و سبک‌های متعددی وجود دارند که با الویت‌های هر معامله‌گر حرفه‌ای مطابقت داشته باشد.

    نوع دیگری از نمودارها که قابل ذکر است، نمودار طیفی مستقل از زمان (NTB) است. این نمودار ممکن است برای مبتدیان کمتر قابل درک باشد و فهمیدن آن دشوار باشد.

    نمودار قیمت کندل استیک شامل اطلاعات مفید زیادی برای معامله‌گران حرفه‌ای است، از جمله عریض یا باریک بودن پهنای یک کندل یا شمع (که تفاوت قیمت‌های بالا و پایین را نشان می‌دهد)، جایی که قیمت بسته شدن به بالا و پایین مرتبط است و سایر اطلاعات.

    همراه با الگوهایی که گروهی از کندل استیک‌ها شکل می‌دهند، این همان چیزی است که معامله‌گران روند جهت‌گیری‌های خود را بر اساس آن قرار می‌دهند: صعودی (افزایش قیمت)، نزولی (کاهش قیمت) یا طیفی از یک طرف.

    بعضی از پلتفرم‌های محبوب با قابلیت‌های فراوان برای نمودارهای قیمت بیت کوین عبارتند از:

    Bitcoinity, Bitcoin Wisdom, Zeroblock و TradeBlock.

    مرحله بعدی چیست؟

    اکنون که مقدمه‌ای برای اشنایی با نمودار های قیمت بیت کوین داشتید، یک ایده خوب این است که بصورت روزانه شروع به دنبال کردن پیشرفت قیمت بیت کوین کنید. بطور حتم متوجه قوانین معینی بر روی نمودارها و به احتمال زیاد روند تغییرات قیمت‌ها خواهید شد.

    فراموش نکنید اگر از مطالب سایت کوین نیک استفاده می‌کنید، آن را به سایر دوستان خود که به حوزه ارز دیجیتال علاقه‌مند هستند معرفی کنید.

    الگوهای شمعی (کندل استیک) که هر تحلیلگر تکنیکال باید بداند

    الگوهای شمعی یا الگوهای کندل استیک را استیو نیسون در کتاب مشهور خود با نام الگوهای شمعی ژاپنی به جهان غرب معرفی کرد. این الگوها تا به امروز یکی از مهم‌ترین روش‌های تحلیل تکنیکال هستند. در این مطلب با بهترین الگوهای شمعی یا الگوهای کندل استیک آشنا می‌شویم و کندل‌شناسی حرفه‌ای را می‌آموزیم. کندل‌شناسی در ارز دیجیتال، بورس و سایر بازارها کاربرد دارد.

    

    الگوهای شمعی در تحلیل تکنیکال

    نمودار شمعی چیست؟

    نمودار شمعی از رایج‌ترین روش‌ها برای نمایش حرکات قیمت در طول زمان است. در نمودارهای شمعی هر دوره‌ی معاملاتی (ساعتی، روزانه، هفتگی و…) به صورت یک شمع (کندل) نمایش داده می‌شود. کندل‌ها بر اساس سه ویژگی تفسیر می‌شوند:

    • بدنه: بخش ضخیم نشان‌دهنده‌ی محدوده باز و بسته شدن قیمت در دوره‌ی معاملاتی
    • فتیله یا سایه: خطوط نازک بالا و پایین شمع که بالاترین و پایین‌ترین قیمت در دوره‌ی معاملاتی را نمایش می‌دهند.
    • رنگ شمع: جهت حرکت بازار را نشان می‌دهد. شمع سبز (توپر) نشان‌دهنده‌ی افزایش قیمت در دوره‌ی معاملاتی است، در حالی که شمع قرمز (توخالی) نزولی بودن قیمت را نشان می‌دهد.

    الگوهای شمعی (Candlestick Patterns)

    کندل‌ها با حرکت‌های بالا و پایین قیمت تشکیل می‌شوند. یک تحلیلگر کارکشته، پشت هر کندل داستانی از نبرد عرضه و تقاضا می‌بیند. هر کندل به تنهایی یا در کنار کندل‌های دیگر الگوهایی را تشکیل می‌دهند که ماهیت روانشناسی بازار را آشکار می‌کند. به این الگوها، الگوهای شمعی یا الگوهای کندل استیک می‌گویند.

    بسیاری به درستی معتقدند که کندل‌ها اساس تحلیل تکنیکال و روشی بدون واسطه برای تحلیل بازار هستند. این الگوهای شمعی به سه نوع تقسیم می‌شوند که در ادامه مهم‌ترین آنها را بررسی خواهیم کرد.

    الگوهای شمعی صعودی

    الگوهای شمعی صعودی هشداری برای تغییر روند از نزولی به صعودی هستند. در انتهای یک روند نزولی ظاهر می‌شوند، پس در محدوده‌های حمایتی بازار در جستجوی آنها باشید. خوشبینی معامله‌گران نسبت به صعود قیمت دلیل شکل‌گیری این الگوهاست. در این بخش انواع کندل و الگوهای کندلی صعودی را بررسی می‌کنیم.

    الگوی چکش (Hammer)

    الگوی چکش یا هامر از بدنه‌ای کوتاه با سایه‌ای بلند در پایین تشکیل می‌شود. این الگو شبیه به یک چکش است و در انتهای یک روند نزولی یافت می شود. هر چقدر سایه‌ی پایین بلندتر باشد الگو معتبرتر است.

    الگوی چکش نشان می‌دهد که اگرچه فشار فروش در طول روز وجود دارد، اما به دلیل وجود خریداران قوی در انتهای بازار دوباره قیمت بالا می‌رود. چکش می‌تواند سبز و یا قرمز باشد اما چکش سبز قدرتمند است.

    

    نمودار الگوی شمعی چکش هامر hammer

    الگوی چکش معکوس (Inverted Hammer)

    همانند چکش، الگوی چکش معکوس یا هامر معکوس نیز یک الگوی صعودی است. این الگو شامل بدنه‌ای کوتاه و سایه‌ی بلند در بالا است.

    چکش معکوس را به این شکل تفسیر می‌کنیم. در طول بازار قیمت افزایش یافته اما با ظهور خریداران کاهش قیمت کمتری می‌بینیم. چکش برعکس نشان از صعود قریب الوقوع بازار دارد. کندل این الگو می‌تواند صعودی و یا نزولی باشد البته چکش برعکس سبز قوی‌تر است.

    

    چارت الگوی شمعی چکش معکوس inverted hammer

    الگوی پوشای صعودی (Bullish Engulfing)

    الگوی اینگالف یا پوشای صعودی شامل دو کندل است. اولین کند یک کندل قرمز کوتاه است و کندل دوم کندل سبز بلند است که کاملا کندل اول را می‌پوشاند.

    اگر چه کندل دوم پایین‌تر از کندل اول باز می‌شود اما خریداران چنان قدرتمند هستند که در نهایت بالاتر از کندل اول بسته می‌شود. الگوی پوشای صعودی نشان از برتری آشکار خریداران دارد.

    

    چارت الگوی پوشای صعودی

    الگوی خط پیرسینگ (Piercing Line)

    خط پیرسینگ یا الگوی نفوذی نیز یک الگوی دو کندلی است که از یک شمع قرمز بلند و یک شمع سبز بلند تشکیل می‌شود. فاصله قابل توجهی بین قیمت بسته شدن شمع اول و باز شدن شمع دوم وجود دارد. اما کندل دوم بیش از نیمی از کندل اول را پوشش می‌دهد.

    در الگوی پیرسینگ با اینکه قیمت پایین‌تر باز می‌شود اما با افزایش تقاضا قیمت رشد قابل توجهی می‌کند. رشد قیمت در کندل دوم نمایانگر افزایش قدرت خریداران و شروع روند صعودی است.

    

    چارت الگوی خط پیرسینگ

    ستاره‌ی صبحگاهی (Morning Star)

    کندل ستاره‌ی صبحگاهی یکی دیگر از الگوهای شمعی صعودی است. این الگو همچون نور امیدی در روند تیره‌ی نزولی است به همین دلیل آن را ستاره صبحگاهی می‌نامیم. این الگو شامل سه کندل است. یک شمع قرمز بلند، سپس یک شمع با بدنه‌ی کوتاه و در نهایت یک شمع سبز بلند.

    شمع با بدنه‌ی کوتاه را دوجی کند هم می‌گوییم. بهتر است بدنه‌ی دوجی با دو شمع بلند همپوشانی نداشته باشد. این الگو نشان می‌دهد فشار فروش در روز دوم کاهش می‌یابد و سپس در روز سوم بازار صعودی می‌شود. هر چقدر کندل سوم بزرگتر باشد و بخش بیشتری از کندل اول را بپوشاند الگو قوی‌تر است.

    

    چارت الگوی ستاره صبحگاهی

    سه سرباز سفید (Three White Soldiers)

    الگوی سه سرباز سفید یک الگوی سه کندلی است. این الگو شامل سه کندل سبز پی در پی با سایه‌های کوتاه است. هر کندل بالاتر از کندل قبل باز می‌شود.

    سه سرباز سفید یک الگوی صعودی بسیار پرقدرت است. تشکیل سه شمع صعودی پس از یک روند نزولی نشان از افزایش مداوم قدرت خریداران دارد.

    

    چارت الگوی سه سرباز سفید

    الگوهای شمعی نزولی

    الگوهای شمعی نزولی پس از یک روند صعودی مشاهده می‌شوند. آنها هشداری برای پایان روند صعودی هستند پس در محدوده‌های مقاومتی مشاهده می‌شوند. بدبینی نسبت به ادامه‌ی صعودی باعث می‌شود که معامله‌گران موقعیت‌های معاملاتی خود را ببندند و این الگوها تشکیل شوند. در ادامه با انواع کندل‌های نزولی آشنا خواهید شد.

    الگوی مرد به دار آویخته (Hanging Man)

    الگوی «مرد به دار آویخته» یا مرد دار‌آویز معادل یک چکش است اما در ابتدای روند نزولی شکل می‌گیرد. کندل در این الگو دارای بدنه‌ای کوتاه با سایه‌ی پایینی بلند است.

    هر چند در انتهای بازار قیمت افزایش یافته باشد. اما این الگو نشان می‌دهد که در طول روز فشار فروش زیادی ایجاد شده است. فشار فروش نشانه‌ای از ظهور فروشندگان قوی است. در الگوی مرد به دار آویخته ممکن است کندل را به رنگ سبز و یا قرمز ببینیم. اما کندل قرمز معتبرتر است.

    

    چارت الگوی مرد به دار آویخته

    ستاره‌ی دنباله‌دار یا ستاره‌ی ثاقب (Shooting Star)

    الگوی ستاره‌ی ثاقب یا دنباله‌دار بسیار شبیه الگوی چکش برعکس است اما در انتهای روند صعودی مشاهده می‌شود. ستاره‌ی ثاقب‌ دارای بدنه‌ای کوتاه و سایه‌ی بالایی بلند است.

    قیمت در طول روز افزایش می‌یابد اما در انتهای بازار با افزایش فشار فروش قیمت دوباره کاهش می‌یابد. کندل این الگو شبیه یک شهاب سنگ یا ستاره‌ی دنباله دار است.

    

    چارت الگوی ستاره دنباله دار

    پوشای نزولی (Bearish Engulfing)

    اینگالف نزولی یا پوشای نزولی به عنوان یک الگوی قدرتمند بازگشتی در انتهای یک روند صعودی ظاهر می‌شود. یک الگو دو کندلی است. در الگوی اینگالف نزولی یک کندل سبز کوچک که توسط یک کندل قرمز رنگ بزرگ پوشش داده شده مشاهده می‌کنیم.

    علت وجود الگوی پوشای نزولی این‌است که قدرت خرید در روز دوم کاهش می‌یابد. پس شاهد فشار سنگین فروش هستیم. هر چقدر کندل دوم بزرگتر باشد قدرت الگو بیشتر است.

    

    چارت الگوی پوشای نزولی

    ستاره‌ی شامگاهی یا ستاره‌ی عصرگاهی (Evening star)

    الگوی شمعی ستاره‌ی عصرگاهی همانند ستاره‌ی صبحگاهی یک الگوی سه کندلی است. این الگو نیز در انتهای روند صعودی مشاهده می‌شود. در الگوهی ستاره‌ی عصرگاهی یک کندل کوتاه دوجی می‌بینیم که بین دو کندل بزرگ سبز و قرمز قرار گرفته است.

    علت پیدا شدن الگوی ستاره عصرگاهی هم اینست که قدرت خرید در روز دوم کاهش یافته و در روز سوم شاهد فشار سنگین فروش هستیم. هر چقدر کندل سوم بزرگتر باشد قدرت الگو بیشتر است.

    

    چارت الگوی ستاره شامگاهی یا ستاره عصرگاهی

    سه کلاغ سیاه (Three Black Crows)

    الگوی شمعی سه کلاغ سیاه شامل سه کندل متوالی و قرمز بلند با سایه‌های کوتاه است. باید دقت کنید که قیمت‌های بسته شدن هر روز پایین‌تر از کندل قبلی باشد.

    معامله‌گران این الگو را آغاز یک روند نزولی می‌دانند، زیرا فروشندگان در سه روز معاملاتی متوالی از خریداران قوی‌تر ظاهر شده‌اند.

    

    چارت الگوی سه کلاغ سیاه

    ابر سیاه پوشاننده (Dark Cloud Cover)

    الگوی شمعی ابر سیاه، هشداری برای آغاز حرکت نزولی است. این الگو همچون ابری تیره پس از خوش‌بینی روز معاملاتی قبل است. ابر سیاه از دو کندل سبز و قرمز تشکیل می‌‎گردد. کندل قرمز دوم در بالای کندل اول باز می‌شود. اما نقطه‌ی بسته شدن آن حداقل نیمی از کندل اول را پوشش می‌دهد.

    کندل دوم در الگوی ابر سیاه نشان‌دهنده‌ی افزایش فروشندگان است. هر چقدر کندل قرمز سایه‌ی کوتاه‌تری داشته باشد الگوی ابر سیاه معتبرتر است.

    

    چارت الگوی ابر سیاه

    الگوهای شمعی ادامه‌‎دهنده

    الگوهای شمعی ادامه‌دهنده نشانه‌ی ادامه‌ی روند فعلی هستند. با استفاده از این الگوها نقاط استراحت قیمت در روندهای بلندمدت شناسایی می‌شوند. با دیدن الگوهای ادامه‌دهنده نباید وارد معامله شد یا اگر معامله‌ی باز داریم باید آن را نگه داریم. تعداد این الگوها کمتر از الگوهای بازگشتی است.

    دوجی (Doji)

    این الگوی شمعی با کندلی روبرو هستیم که قیمت باز و بسته شدن آن بسیار به‌هم نزدیک و یا برابر است. شکل این الگو شبیه صلیب یا علامت بعلاوه است. سایه‌های دوجی ممکن است طول‌ها متفاوتی داشته باشند.

    در طول بازار قیمت افزایش و یا کاهش می‌یابد اما در انتهای بازار این نبرد حاصلی ندارد. الگوی دوجی به تنهایی یک سیگنال خنثی است، اما در الگوهای معکوس سه کندلی مانند ستاره‌ی صبحگاهی و عصرگاهی مشاهده می‌شود.

    

    چارت الگوی دوجی

    اسپینینگ تاپ (Spinning Top)

    اسپینینگ تاپ یا فرفره، کندل‌هایی با بدنه‌ی کوتاه و سایه‌های بلند و هم‌اندازه هستند. این الگو نمایانگر بلاتکلیفی در بازار است.

    در الگوی فرفره خریداران قیمت را بالا می‌برند، در حالی که فروشندگان دوباره آن را پایین می‌آورند. فرفره‌ها به عنوان دوره‌های تثبیت و یا استراحت در روند بلندمدت صعودی و نزولی تفسیر می‌شوند. این الگو به صورت خوشبینانه تفسیر می‌شود.

    

    چار ت الگوی اسپینینگ تاپ

    الگوی سه‌گانه‌ی صعودی و سه گانه نزولی (Rising & Falling Three Method)

    الگوی سه‌گانه صعودی و نزولی، یک الگوی ادامه‌دهنده است و برای تایید روند فعلی استفاده می شود. این الگو از یک کندل بزرگ و سه کندل کوچک متوالی تشکیل می‌شود. در روند صعودی ابتدا یک کندل سبز و سپس یه کندل کوچک قرمز ظاهر می‌شود. در روند نزولی نیز یک کندل بزرگ قرمز و پس از آن سه کندل کوچک سبز مشاهده می‌شود.

    تفاوت الگوی سه‌گانه با سرباز سفید و کلاغ سیاه در این است که کندل‌های کوچک همگی در محدوده‌ی کندل بزرگ قرار دارند. شکسته نشدن محدوده‌ی کندل اول پس از سه دوره‌ی معاملاتی به معنای ناتوانی بازار در تغییر جهت روند است.

    

    چارت الگوی سه گانه صعودی و نزولی

    الگوهای شمعی یا الگوهای کندل استیک چقدر معتبرند؟

    الگوهای شمعی به یک اندازه معتبر نیستید. صندوق‌ها و معامله‌گران با پول‌های درشت از این الگوها برای فریب معامله‌گران خرد استفاده می‌کنند. با این حال باز هم برخی از این الگوها بسیار موثر هستند بخصوص در سبک‌های تحلیلی با چارت‌ خام مانند پرایش اکشن.

    بهتر است الگوهای شمعی یا الگوهای کندل استیک را با روش‌های دیگر ترکیب کنید. ترکیب الگوهای شمعی و اندیکاتورهایی مانند RSI در بازار بورس و بازارهای جهانی بسیار محبوب است و خطای نسبتا کمی دارد.

    سوالات متداول الگوهای شمعی

    هر کندل در نمودار شمعی از دو سه بخش بدنه‌ی کندل، سایه‌ی بالایی و سایه‌ی پایین تشکیل شده است.

    سایه کندل خطوط نازکی در بالا و پایین بدنه کندل هستند که نشان دهنده بالاترین قیمت و پایینترین قیمت در بازه زمانی آن کندل هم می‌باشند.

    بدنه کندل بخش ضخیم کندل است. این بخش محدوده بین قیمت باز شدن و قیمت بسته شدن کندل در آن بازه زمانی را مشخص می‌کند.

    رنگ کندل‌، جهت حرکت بازار را نشان می‌دهد. شمع سبز نشان‌دهنده‌ی افزایش قیمت در دوره‌ی معاملاتی است، در حالی که شمع قرمز نزولی بودن قیمت را نشان می‌دهد.